Khuyến nghị cổ phiếu hôm nay 21/2: SCS, CTG và NLG

Dịch vụ Hàng hóa Sài Gòn (SCS) là doanh nghiệp vận tải hàng không, phụ trách vận tải cho các kho hàng tại sân bay Tân Sơn Nhất, phần lớn là hàng hóa quốc tế.
Khuyến nghị cổ phiếu hôm nay 16/2: MBB, VNM và ACB Khuyến nghị cổ phiếu hôm nay 19/2: SIP, HPG và NTL Khuyến nghị cổ phiếu hôm nay 20/2: STB, IDC và TCB

Khuyến nghị cổ phiếu SCS - Khả quan

Năm 2023, Công ty Cổ phần Dịch vụ Hàng hóa Sài Gòn (Saigon Cargo Services, HOSE: SCS) công bố doanh thu và lợi nhuận trước thuế lần lượt đạt 704 tỷ đồng (giảm 17% so với cùng kỳ) và 569 tỷ đồng (giảm 18,4%). Kết quả kinh doanh ảm đạm là do khối lượng hàng hóa quốc tế giảm trước xu hướng giảm hàng tồn kho bán lẻ toàn cầu, bắt đầu từ quý IV/2022.

Khuyến nghị cổ phiếu hôm nay 21/2: SCS, CTG và NLG
2024 sẽ là một năm tích cực đối với SCS khi công ty đã ký được hợp đồng 3 năm cung cấp dịch vụ bốc dỡ hàng hóa tại Sân bay Quốc tế Tân Sơn Nhất cho Qatar Airways bắt đầu từ tháng 2/2024

Điểm sáng là biên lợi nhuận trước thuế của SCS vẫn ở mức cao 81% nhờ kiểm soát chi phí hiệu quả và số dư tiền mặt cao lớn mang lại thu nhập tài chính cao hơn năm trước (tăng 49% so với năm 2022).

Công ty Chứng khoán SSI (SSI Research) nhận định, 2024 sẽ là một năm tích cực đối với SCS khi công ty đã ký được hợp đồng 3 năm cung cấp dịch vụ bốc dỡ hàng hóa tại Sân bay Quốc tế Tân Sơn Nhất cho Qatar Airways bắt đầu từ quý này (từ tháng 2/2024).

Hợp đồng này sẽ thúc đẩy thị phần của SCS từ mức 35% lên gần 50%, từ đó đem lại tăng trưởng doanh thu cũng như lợi nhuận. Theo ước tính ban đầu của SSI Research, hợp đồng này sẽ đóng góp từ 25 - 30% lợi nhuận trước thuế trong năm nay.

Chuyên gia dự báo cơ cấu chi phí sẽ không có nhiều thay đổi đáng kể trong năm 2024, nhưng phí nhượng quyền sẽ tăng nhẹ từ 1,5% lên 2% trong nửa cuối năm 2024.

Dựa trên phương pháp định giá DCF cùng với việc thay đổi ước tính lợi nhuận, SSI Research tăng giá mục tiêu 1 năm đối với cổ phiếu SCS lên 80.800 đồng/cổ phiếu (tiềm năng tăng giá khoảng 11,8%) từ mức 69.300 đồng/cổ phiếu.

Với giả định hàng hóa quốc tế tăng trưởng 45% trong năm nay và hàng hóa nội địa tăng 8%, nhóm phân tích quyết định nâng khuyến nghị với cổ phiếu SCS lên khả quan dựa trên giá mục tiêu mới và triển vọng tăng trưởng lợi nhuận mạnh mẽ từ hợp đồng mới.

Khuyến nghị cổ phiếu CTG - Mua

Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam (Vietinbank, HOSE: CTG) vừa có kỳ kinh doanh thuận lợi, với lợi nhuận trước thuế quý IV/2023 và cả năm 2023 lần lượt đạt 7.699 tỷ đồng và 25.100 tỷ đồng, tăng 43% và 19% so với cùng kỳ năm 2022.

Năm qua, CTG tập trung đẩy mạnh cho vay các nhóm ngành ưu tiên theo định hướng của Chính phủ, điều này khiến tín dụng của ngân hàng đạt mức tăng trưởng cao 15,6% - mức tăng trưởng cao nhất trong 5 năm trở lại đây, là động lực duy trì lợi nhuận cho ngân hàng.

Tổng thu nhập hoạt động của CTG năm 2023 đạt 70.659 tỷ đồng (tăng 10% so với cùng kỳ) chủ yếu nhờ thu nhập lãi thuần và lãi thuần từ hoạt động dịch vụ tăng trưởng tốt.

Về chất lượng tài sản, CTG là một trong số ít ngân hàng có tỷ lệ nợ xấu thuộc nhóm thấp nhất toàn ngành và có xu hướng giảm trong năm 2023, đạt 1,1% do nợ nhóm 3 (Nợ dưới tiêu chuẩn) giảm đáng kể 66% so với cùng kỳ. Điều này hỗ trợ tích cực đến việc trích lập chi phí dự phòng của CTG.

Năm 2024, Công ty Chứng khoán Agribank (Agriseco Research) kỳ vọng biên lãi ròng (NIM) của CTG tiếp tục được cải thiện và tăng tới mức 3% nhờ tận dụng lợi thế về nguồn vốn dồi dào (sau khi điều chỉnh cách tính tỷ lệ dư nợ cho vay so với tổng tiền gửi - LDR theo Thông tư 26/2022/TT-NHNN) và chi phí vốn thấp khi các khoản huy động lãi suất cao giai đoạn quý IV/2022 - quý I/2023 sẽ đáo hạn vào đầu năm.

Bên cạnh đó, cơ cấu cho vay của CTG đã chuyển dịch tích cực trong giai đoạn gần đây, đẩy mạnh cho vay bán lẻ. Agriseco Research cho rằng, nhờ đó CTG sẽ có hạn mức tín dụng và biên lãi ròng cao trong thời gian tới với triển vọng nhu cầu tiêu dùng và đầu tư của người dân dự báo phục hồi vào nửa cuối năm 2024.

Nhóm phân tích còn đánh giá cao chất lượng tài sản tốt với tỷ lệ nợ xấu duy trì ở mức thấp, cùng với độ đệm dự phòng cao của CTG, là cơ sở giúp ngân hàng kiểm soát chi phí trích lập dự phòng hiệu quả hơn. Với các động lực trên, Agriseco Research kỳ vọng lợi nhuận trước thuế của CTG tiếp tục duy trì đà tăng trưởng hai chữ số trong năm 2024.

Do đó, công ty chứng khoán này khuyến nghị mua cổ phiếu CTG với giá mục tiêu 42.000 đồng/cp (tương đương tiềm năng tăng giá 19%).

Khuyến nghị cổ phiếu NLG - Khả quan

Công ty Chứng khoán Vietcap tiếp tục duy trì khuyến nghị khả quan đối với cổ phiếu NLG của Công ty Cổ phần Đầu tư Nam Long, nhưng điều chỉnh tăng 5,6% giá mục tiêu lên 43.300 đồng/cổ phiếu, trong báo cáo mới nhất.

Theo đó, giá mục tiêu cao hơn chủ yếu do doanh số bán hàng tại dự án Southgate và Akari City giai đoạn 2 của NLG cao hơn dự kiến trong quý IV/2023, giúp dòng tiền vào nhanh hơn so với dự báo trước đó của Vietcap.

Đồng thời, công ty chứng khoán đưa ra định giá cao hơn cho dự án Hải Phòng khi áp dụng phương pháp chiết khấu dòng tiền, so với phương pháp P/B trước đây.

Chuyên gia Vietcap dự báo lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số năm 2024 của NLG sẽ tăng 13% lên 549 tỷ đồng, được hỗ trợ bởi doanh số bán hàng chưa ghi nhận lớn vào cuối năm 2023 (chủ yếu là lượng bàn giao tại dự án Southgate) và ghi nhận chuyển nhượng cổ phần tại dự án Paragon.

Song, Vietcap điều chỉnh giảm 15% dự báo lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số năm 2024 chủ yếu do điều chỉnh giảm lượng bàn giao của dự án Mizuki Park sau khi dự án này được ghi nhận bàn giao nhanh hơn dự kiến vào quý IV/2023.

Vietcap tiếp tục kỳ vọng doanh số bán hàng của NLG sẽ hồi phục mạnh trong năm 2024, đạt mức 5.600 tỷ đồng (tăng 40% so với năm trước), trong đó dự án Southgate đóng góp 37%, dự án Mizuki Park đóng góp 22%, dự án Cần Thơ đóng góp 16% và dự án Izumi City đóng góp 16%.

Tuy nhiên, nhà đầu tư cũng cần lưu ý rủi ro mở bán giai đoạn mới tại các dự án trọng điểm của NLG có thể chậm hơn dự kiến.

Tân Mai

Tin mới cập nhật

Ngân hàng đẩy mạnh cho vay trực tuyến, phê duyệt hồ sơ chỉ trong vài phút

Ngân hàng đẩy mạnh cho vay trực tuyến, phê duyệt hồ sơ chỉ trong vài phút

Các ngân hàng đang đẩy mạnh dịch vụ cho vay trực tuyến, giờ đây nộp hồ sơ, xét duyệt, giải ngân, người vay đều không cần tới phòng giao dịch.
Áp thuế tiêu thụ đặc biệt với nước giải khát có đường: Cân nhắc giữa lợi ích và tác động

Áp thuế tiêu thụ đặc biệt với nước giải khát có đường: Cân nhắc giữa lợi ích và tác động

Việc áp thuế tiêu thụ đặc biệt biệt đối với nước giải khát có đường vẫn còn nhiều ý kiến trái chiều từ Bộ, ngành, chuyên gia và doanh nghiệp.
Hoạt động ký quỹ tại Trung Quốc lên mức cao nhất trong 9 năm

Hoạt động ký quỹ tại Trung Quốc lên mức cao nhất trong 9 năm

Các nhà đầu tư nhỏ lẻ tại Trung Quốc vẫn đổ tiền vào thị trường chứng khoán. Điều này đã thúc đẩy hoạt động ký quỹ lên mức cao nhất trong 9 năm.
Ngành Thuế triển khai các giải pháp thu ngân sách nhà nước cuối năm

Ngành Thuế triển khai các giải pháp thu ngân sách nhà nước cuối năm

Tổng cục Thuế vừa có công văn yêu cầu Thủ trưởng các đơn vị trong toàn ngành triển khai hiệu quả các giải pháp thu ngân sách nhà nước.
Tăng thuế đồ uống có cồn: Cân nhắc kỹ lưỡng để đạt được mục tiêu kép

Tăng thuế đồ uống có cồn: Cân nhắc kỹ lưỡng để đạt được mục tiêu kép

Các chuyên gia đã đưa ra những phân tích sâu sắc về tác động của việc tăng thuế tiêu thụ đặc biệt (sửa đổi) đối với đồ uống có cồn.
Hóa đơn điện tử từ máy tính tiền: Tăng hiệu quả quản lý thuế

Hóa đơn điện tử từ máy tính tiền: Tăng hiệu quả quản lý thuế

Theo thống kê từ Tổng cục Thuế, việc triển khai hóa đơn điện tử, đặc biệt là hóa đơn điện tử khởi tạo từ máy tính tiền, đang đạt được những kết quả khả quan.
Ngành Thuế dồn lực rà soát, đôn đốc doanh nghiệp còn nợ đọng tiền thuế

Ngành Thuế dồn lực rà soát, đôn đốc doanh nghiệp còn nợ đọng tiền thuế

Trong những tháng cuối năm, cơ quan thuế các địa phương đang dồn lực thực hiện quyết liệt các biện pháp đôn đốc, cưỡng chế theo đúng quy trình quản lý nợ thuế.
Tổng cục Thuế làm rõ việc áp dụng biện pháp tạm hoãn xuất cảnh với người nợ thuế

Tổng cục Thuế làm rõ việc áp dụng biện pháp tạm hoãn xuất cảnh với người nợ thuế

Tổng cục Thuế vừa thông tin làm rõ những băn khoăn về quy định tạm hoãn xuất cảnh của doanh nghiệp và người nộp thuế.
Infographic | Kết quả thanh tra, kiểm tra thuế 10 tháng năm 2024

Infographic | Kết quả thanh tra, kiểm tra thuế 10 tháng năm 2024

Tổng cục Thuế đã công bố báo cáo sơ bộ về tình hình thực hiện công tác thuế trong 10 tháng đầu năm 2024 với những kết quả khả quan.
Thu thuế từ hoạt động thương mại điện tử tăng trưởng mạnh

Thu thuế từ hoạt động thương mại điện tử tăng trưởng mạnh

Số thuế từ các hoạt động thương mại điện tử đã đạt mức tăng trưởng ấn tượng, cho thấy sự phát triển mạnh mẽ của nền kinh tế số tại Việt Nam.

Tin khác

Tổng cục Thuế công bố báo cáo sơ bộ tình hình thực hiện công tác thuế 10 tháng đầu năm 2024

Tổng cục Thuế công bố báo cáo sơ bộ tình hình thực hiện công tác thuế 10 tháng đầu năm 2024

Tổng cục Thuế đã công bố báo cáo sơ bộ về tình hình thực hiện công tác thuế trong 10 tháng đầu năm 2024 với những kết quả khả quan.
Mua bán hóa đơn điện tử: Thách thức mới trong quản lý thuế

Mua bán hóa đơn điện tử: Thách thức mới trong quản lý thuế

Việc chuyển đổi sang hóa đơn điện tử kỳ vọng giúp tăng cường quản lý thuế và ngăn chặn gian lận nhưng thực tế tình trạng mua bán hóa đơn trái phép vẫn phức tạp.
Ngành Thuế phấn đấu hoàn thành toàn diện các nhiệm vụ công tác thuế năm 2024

Ngành Thuế phấn đấu hoàn thành toàn diện các nhiệm vụ công tác thuế năm 2024

Tổng cục Thuế chỉ đạo đẩy mạnh công tác quản lý thu, chống thất thu, rà soát, đẩy nhanh tiến độ hoàn thành các đề án, nhiệm vụ trọng tâm công tác thuế năm 2024.
Tháo gỡ nút thắt trong quản lý thuế đối với thương mại điện tử

Tháo gỡ nút thắt trong quản lý thuế đối với thương mại điện tử

Trong bối cảnh thương mại điện tử và nền kinh tế số phát triển mạnh mẽ, việc quản lý thuế đối với các hoạt động này đặt ra nhiều thách thức mới cho cơ quan thuế
Tổng Cục Thuế tăng cường ứng dụng công nghệ, nâng cao hiệu quả phòng chống gian lận hóa đơn điện tử

Tổng Cục Thuế tăng cường ứng dụng công nghệ, nâng cao hiệu quả phòng chống gian lận hóa đơn điện tử

Tổng Cục Thuế tăng cường ứng dụng công nghệ thông tin để thu thập, đánh giá và phân tích thông tin nhằm nâng cao hiệu quả phòng chống gian lận hóa đơn điện tử.
Tổng cục Thuế quản lý chặt chẽ thuế đối với sàn thương mại điện tử xuyên biên giới

Tổng cục Thuế quản lý chặt chẽ thuế đối với sàn thương mại điện tử xuyên biên giới

Thời gian gần đây, dư luận đặc biệt quan tâm đến quản lý thuế đối với các sàn thương mại điện tử xuyên biên giới hoạt động tại Việt Nam, điển hình là sàn Temu.
Đề xuất sửa đổi Luật Quản lý thuế, tạo thuận lợi cho doanh nghiệp lớn hoàn thuế

Đề xuất sửa đổi Luật Quản lý thuế, tạo thuận lợi cho doanh nghiệp lớn hoàn thuế

Bộ Tài chính vừa đề xuất sửa đổi, bổ sung một số điều của Luật Quản lý thuế số 38/2019/QH14 nhằm tạo thuận lợi cho doanh nghiệp.
Bất cập trong quy định tạm hoãn xuất cảnh với người đại diện pháp luật doanh nghiệp nợ thuế

Bất cập trong quy định tạm hoãn xuất cảnh với người đại diện pháp luật doanh nghiệp nợ thuế

Quy định tạm hoãn xuất cảnh trong quản lý thuế bộc lộ một số hạn chế, đặt ra nhiều vấn đề cần được xem xét, giải quyết.
Dự thảo Luật Quản lý thuế: Cân nhắc kỹ lưỡng khi phân cấp quyền quyết định hoàn thuế

Dự thảo Luật Quản lý thuế: Cân nhắc kỹ lưỡng khi phân cấp quyền quyết định hoàn thuế

Trong Dự thảo sửa đổi Luật Quản lý thuế đang trình Quốc hội, một trong những điểm đáng chú ý là đề xuất trao quyền quyết định hoàn thuế cho các chi cục thuế.
Tổng cục Thuế yêu cầu giải quyết thủ tục hành chính, tăng cường công tác thanh tra, kiểm tra

Tổng cục Thuế yêu cầu giải quyết thủ tục hành chính, tăng cường công tác thanh tra, kiểm tra

Tổng cục Thuế vừa ban hành Thông báo số 1021/TB-TCT, trong đó yêu cầu các cơ quan thuế các cấp tập trung vào một số nhiệm vụ trọng tâm.
Xem thêm

Đọc nhiều

Áp lực từ nhiều yếu tố, giá hồ tiêu biến động không ngừng

Áp lực từ nhiều yếu tố, giá hồ tiêu biến động không ngừng

Giá hồ tiêu trong nước tiếp tục diễn biến phức tạp, chịu tác động từ nhiều yếu tố trong và ngoài nước.
Sản lượng giảm, giá hồ tiêu có tăng trở lại trong niên vụ mới?

Sản lượng giảm, giá hồ tiêu có tăng trở lại trong niên vụ mới?

Do nắng nóng kéo dài đầu năm 2024 ảnh hưởng lớn tới năng suất hồ tiêu dẫn tới sản lượng năm 2025 tiếp tục giảm, dự báo giá hồ tiêu vụ 2025 sẽ cao hơn vụ 2024
Kỳ vọng vụ thu hoạch mới, giá hồ tiêu thay đổi ra sao?

Kỳ vọng vụ thu hoạch mới, giá hồ tiêu thay đổi ra sao?

Các yếu tố như sự cạnh tranh từ cà phê, biến động tỷ giá, và kỳ vọng về vụ thu hoạch mới đã tác động mạnh đến giá hồ tiêu tuần qua.
Chàng trai xây nhà tiểu cảnh từ rác thải tái chế

Chàng trai xây nhà tiểu cảnh từ rác thải tái chế

Những ngôi nhà tiểu cảnh về làng quê ở Tây Nam Bộ cho đến Bắc Bộ được làm từ rác thải tái chế qua đôi bàn tay khéo léo của chàng trai Hoàng Thanh Tùng.
Quảng Nam: Đẩy lùi hủ tục, đưa ánh sáng về bản làng

Quảng Nam: Đẩy lùi hủ tục, đưa ánh sáng về bản làng

Với sự nỗ lực từng bước đẩy lùi hủ tục, đưa ánh sáng về bản làng của chính quyền địa phương, cuộc sống của đồng bào huyện Phước Sơn đã ngày càng tốt đẹp hơn.
Xuất khẩu hồ tiêu có xu hướng chững lại

Xuất khẩu hồ tiêu có xu hướng chững lại

Theo số liệu mới nhất từ Hiệp hội Hồ tiêu và Cây gia vị Việt Nam (VPSA), xuất khẩu hồ tiêu trong nước đang có dấu hiệu chậm lại so với cùng kỳ năm trước.
Hóa đơn điện tử từ máy tính tiền: Tăng hiệu quả quản lý thuế

Hóa đơn điện tử từ máy tính tiền: Tăng hiệu quả quản lý thuế

Theo thống kê từ Tổng cục Thuế, việc triển khai hóa đơn điện tử, đặc biệt là hóa đơn điện tử khởi tạo từ máy tính tiền, đang đạt được những kết quả khả quan.
Xuất khẩu hồ tiêu sẽ không thuận lợi trong ngắn hạn?

Xuất khẩu hồ tiêu sẽ không thuận lợi trong ngắn hạn?

Trong ngắn hạn, dự báo giá hồ tiêu thế giới biến động theo xu hướng giảm nhưng sẽ không kéo dài do nguồn cung hạn chế, nhu cầu nhập khẩu tăng theo yếu tố mùa vụ
Tăng thuế đồ uống có cồn: Cân nhắc kỹ lưỡng để đạt được mục tiêu kép

Tăng thuế đồ uống có cồn: Cân nhắc kỹ lưỡng để đạt được mục tiêu kép

Các chuyên gia đã đưa ra những phân tích sâu sắc về tác động của việc tăng thuế tiêu thụ đặc biệt (sửa đổi) đối với đồ uống có cồn.
Giá cà phê biến động ra sao sau quyết định thời điểm thực thi EUDR?

Giá cà phê biến động ra sao sau quyết định thời điểm thực thi EUDR?

EU vừa đưa ra quyết định chính thức về thời điểm thực thi quy định EUDR, quyết định này sẽ tác động mạnh mẽ đến thị trường cà phê toàn cầu.
Phiên bản di động